журналы подразделения новости подписка контакты home

архив
2001 год
2002 год
2003 год
2004 год
2005 год
2006 год
2007 год
2008 год
2009 год
2010 год
рубрики
ИТОГИ И ТЕНДЕНЦИИ

Новые рыночные страны

БАНКОВСКИЕ СИСТЕМЫ

МОБИЛЬНЫЙ БАНКИНГ

БАНКОВСКИЙ СЕРВИС

БАНКОВСКИЙ МАРКЕТИНГ

БАНКОВСКИЙ МЕНЕДЖМЕНТ

Банковская деятельность

БАНКОВСКАЯ БЕЗОПАСНОСТЬ

ИНФОРМАЦИОННЫЕ ТЕХНОЛОГИИ

гостям
Агентство "Стандарт" предлагает вам подписаться на экномические журналы – лидеры в своей области.
























"Банковская практика за рубежом" – №3, 2008

ИТОГИ И ТЕНДЕНЦИИ

Бум, пул и дефолт

Гонка за долей рынка в потребительском кредитовании ведет к кредитному кризису

Квартальная отчетность многих американских банков свидетельствует о том, что на кредитном рынке США, в том числе и на рынке потребительского кредитования, в настоящее время возникли серьезные проблемы, создающие новые угрозы для экономики в целом и всего банковского сектора в частности. Кредитный кризис вынудил американские финучреждения увеличить резервы для покрытия возможных убытков по кредитам на $6 млрд. только в четвертом квартале 2007 года. Очевидно, что финансовые директора банков уже не могут положиться на своевременные выплаты заемщиков по кредитам. Ситуация в Великобритании не менее печальна. Россия и Украина пока не имеют такого развитого кредитного рынка, как ведущие западные державы, но зарубежный опыт стоит проанализировать в любом случае во избежание многих неприятных последствий.

Американские банки

в преддверии убытков

По данным Федеральной резервной системы США, в январе общая задолженность клиентов по кредитам достигла показателя в $2.52 трлн., увеличившись за месяц на $6.9 млрд. Дальнейшее повышение уровня задолженности идет в результате все более интенсивного использования американцами автоматически возобновляемого кредита, прежде всего – кредитных карточек. Спрос на этот вид кредитования увеличился в США на 7% в январе 2007 года по сравнению с аналогичным показателем в 2.8% в декабре. При этом, спрос на другие виды кредитов, такие как автокредитование, покупка путевок в кредит, студенческие кредиты и пр., возрос всего на 1.1%. Клиенты американских финучреждений сейчас более склонны к тому, чтобы делать большее количество приобретений с помощью кредитных карточек, так как банки ужесточили требования для других видов займов в связи с кредитным кризисом. Однако они продолжают увеличивать резервы для покрытия вероятных убытков не только по автокредитованию и ипотеке, но и по кредитным карточным счетам.

«Проблемы с ненадежными заемщиками уже давно вышли за пределы сферы ипотечного кредитования. Ситуация ухудшается гораздо быстрее, чем ожидалось», – говорит Майкл Майо, аналитик из Deutsche Bank. По мнению Ричарда Боува, аналитика из Punk Ziegel, квартальные отчеты о прибылях банков отражают тот факт, что неплатежи по ипотечным кредитам уже давно не считаются исключительным явлением. «В дальнейшем автокредитование повторит судьбу ипотеки, так что об этом банкам необходимо серьезно задуматься», – утверждает он.

Созданные для покрытия вероятных убытков по кредитам резервы четвертого по объему активов банка в США Wachovia увеличились во втором квартале более чем в два раза – до $408 млн. В то же время, количество проблемных кредитов, которые могут принести убытки, также возросло более чем вдвое. Кен Томпсон, генеральный директор Wachovia, полагает, что ситуация на рынке ипотечного кредитования может еще более ухудшиться в течение следующих двух лет.

Кризис в Великобритании

Пожалуй, ни одно другое государство не столь уязвимо для кризиса кредитного рынка, как Великобритания. Последствия кризиса в этой стране даже более серьезные, чем в США. Банковский сектор Великобритании в отличие от большинства своих европейских соседей очень схож с американским, поэтому проблемы рынка в США не миновали и эту страну. Доступ к дешевому кредиту спровоцировал десятилетний беспрецедентный рост кредитного рынка, а цены на недвижимость с 1998 года утроились, что намного превышает аналогичный показатель в США. Потребительские кредиты также увеличивались очень быстро. Примерно, две трети покупок в стране совершаются в кредит. В целом же экономика Великобритании еще больше зависит от рынка финансовых услуг, чем в США.

По мнению Денни Гэби, директора лондонской фирмы Fathom Financial Consulting, Великобритания, вероятно, может сильнее пострадать от кризиса, чем США, если сложившееся положение на рынке будет продолжать ухудшаться. И он, и многие другие британские экономисты считают, что годовой экономический рост в стране может снизиться почти в два раза по сравнению с показателями последних лет.

Около половины британского экономического роста за последние полтора года формировалось за счет спектра финансовых, аудиторских и консультационных услуг по операциям с недвижимостью. «Вся эта деятельность дает до 30% британского национального дохода, что намного больше, чем в США», – говорит Питер Спенсер, профессор экономики в Университете Йорка. Если падение в сфере финансовых услуг затормозит такие деловые операции как приобретение контрольных пакетов акций корпораций в кредит, слияния и поглощения, а также приобретение кредитных деривативов, то такие субъекты бизнеса как банки брокеры и прочие финансовые организации, как считают специалисты компании Centre for Economics & Business Research, потеряют значительную часть своего бизнеса.

Так же как и в США, потребители в Великобритании стали мощной движущей силой экономики. Сегодня клиенты британских финучреждений среди мировых лидеров по количеству заемных средств. Британцы накопили долгов на сумму $2.7 трлн. на кредитных карточных счетах, в виде ипотечных займов и потребительских кредитов. Эта сумма превышает размер государственного бюджета. Величина долгов физических лиц составляет 166% от валового располагаемого дохода по сравнению с аналогичным показателем в 127% в США. Не удивительно, что в прошлом году британские банки были вынуждены списать $18 млрд. как сомнительные долги (в большинстве своем это задолженность физических лиц по кредитам).

Хотя и кажется маловероятным то, что Bank of England искусственно поднимет процентные ставки, стоимость обслуживания ипотечных займов должна возрасти. Причина кроется в том, что кризис на финансовых рынках повысил стоимость кредита, к тому же, эта добавочная стоимость ложится на клиентов-заемщиков, многие из которых получили займы под регулируемую процентную ставку. Процентные ставки по второсортным ипотечным займам выросли на два с половиной процентных пункта за прошедшее лето. И, хотя невозврат по таким кредитам достигает уровня в 10% (в США – 25%), популярность займов, которые можно получить без справки о доходах, неуклонно растет. Доля таких займов составляет до трети от общего количества ипотечных кредитов, выданных в 2007 году.

Реальные масштабы кризиса рынка потребительских кредитов в Велико­британии прояснились лишь недавно, когда статистическими методами было установлено, что количество клиентов, которые были не в состоянии осуществлять выплаты по своим кредитам и прибегли к инструменту индивидуальных добровольных соглашений, увеличилось на 50% в первом квартале текущего года по сравнению с аналогичным предыдущим периодом.

Представители компании Accuma, специализирующейся на предоставлении услуг по управлению кредитами, недавно заявили, что приходится постоянно испытывать давление со стороны кредиторов, требующих снижения прибыли для компаний-коллекторов. С точки зрения кредиторов, такие компании неоправданно завышают оплату своих услуг, что приводит к уменьшению количества подписанных соглашений. Статистика показывает, что миллионы британцев не в состоянии вернуть кредиты. Большинство из них свободно делали рождественские покупки в конце 2007 года, не расплатившись с предыдущими долгами, что еще более усугубило их положение. Примерно, один из десяти британских клиентов (а это около 4.5 млн. человек) все еще выплачивает долги, образовавшиеся в «рождественский период». Они вынуждены реструктурировать свои долги, заняв деньги у друзей или родных для погашения кредита либо взяв другой кредит для покрытия текущего (так поступает около 20% клиентов).

Подобная ситуация сложилась, похоже, по всему миру. Например, на Тайване благодаря рекламным кампаниям кредитные карточки приобрели большую популярность. В настоящий момент процентная ставка по кредитным пластиковым продуктам колеблется в пределах от 17 до 20% годовых, а объем внутреннего кредита достигает $23 млрд. Статистические данные также показывают, что средняя задолженность каждого пользователя кредитной карты на Тайване составляет, примерно, $17. Обслуживание розничных кредитов уже стало главным источником дохода для тайванских финучреждений и, как полагают здешние аналитики, не за горами следующий финансовый кризис.

Ситуация в России

Российские банкиры в немалой степени обеспокоены существующим уровнем невыплат по потребительским кредитам. По данным Министерства финансов РФ, ежемесячно проблемная задолженность населения увеличивается на 9%, а объемы потребительского кредитования – на 5%. При этом, наибольшие размеры невозвратов накопили крупнейшие банки – лидеры кредитного рынка.

В связи с этим Центральный банк РФ обязал финучреждения раскрывать для своих клиентов реальную ставку. Им составлен список банков, которые такую информацию умалчивают. Банкам в случае невыполнения до 1 июля 2008 года этих предписаний ЦБ РФ придется отказаться от объединения займов в портфель однородных ссуд и формировать резервы отдельно по каждому выданному кредиту. Президент российской Ассоциации по развитию коллекторского бизнеса Сергей Рахманин в конце прошлого года инициировал собственную версию для решения данной проблемы. Он хотел научить российских клиентов возвращать долги благодаря проставлению должникам особого штампа в паспорте. Тогда недобросовестные заемщики не смогли бы получать новые кредиты, управлять автомобилем и даже выезжать за рубеж. Однако пока подобная идея не вызвала особого энтузиазма у российских банков, ведь они ожидают еще большего прироста объемов потребительского кредитования, а опасность получить статус persona non grata будет отпугивать клиентов.

Потребительский кредит считается одной из наиболее удобных для физических лиц форм кредитования. В последнее время темпы развития потребительского кредитования в России постоянно ускорялись, а количество игроков на рынке продолжало расти. Но недавно ситуация начала кардинально меняться. Рост рынка потребительских кредитов в России заметно приостановился, а некоторые аналитики даже прогнозируют в скором времени отрицательную динамику развития.

В чем причины данной тенденции в России? Пожалуй, самой важной следует назвать насыщение рынка, так как практически все платежеспособное население уже набрало достаточно потребительских кредитов, а новые брать не хочет или не может (или и то, и другое). Не менее важно также и нераскрытие многими банками эффективной процентной ставки по кредитам. В кредитных договорах присутствуют скрытые платежи, не указываемые банками во время рекламных кампаний и не афишируемые кредитными сотрудниками при оформлении договоров. В результате заемщику, взявшему потребительский кредит, приходится выплачивать значительно большие суммы, чем ожидалось, а это подрывает доверие к конкретному банку и системе потребительского кредитования в целом.

По мнению экспертов, сами банки провоцируют кризисную ситуацию. Многие из них снижают требования к заемщикам при оформлении кредитов для увеличения объема потребкредитования, что ведет к росту так называемых “безнадежных долгов”. Потенциальный кризис потребительского кредитования может принести ряду банков большие финансовые проблемы и замедлить рост всего сегмента. Поскольку Россия пока не имеет эффективной системы взыскания клиентской задолженности, рост объема невозвращенных кредитов может стать общей проблемой банков­ской системы.

Таким образом, перспективы развития потребительского кредитования в России довольно неоднозначны. С одной стороны, это наиболее удобная форма кредитования населения с целью приобретения товаров и услуг, с другой же, существуют достаточно серьезные сдерживающие факторы, замедляющие рост сегмента и даже вызывающие общий кризис банковской системы за счет расширения объемов невозвращенных кредитов.

Потребительский кредит

на грани кризиса

Объем невозврата по кредитам в России стремительно растет. Если по состоянию на 1 января 2007 года этот показатель составлял чуть более 10 млрд. руб., то к 1 января 2008 года он увеличился более чем в три раза и достигает 33 млрд. Невыплаты по потребительским кредитам уже серьезно угрожают российской банковской системе.

Все начинается с увеличения количества заемщиков, погашающих один кредит за счет другого и тем самым создающих порочные взаимосвязи, которые, в конце концов, делают их неплатежеспособными. Если риски потребительского кредитования растут, то вполне естественно, что банки проводят реструктуризацию своего кредитного портфеля и пересматривают кредитную политику. Подобная ситуация развивается по цепочке, от одного банка к другому.

Тем не менее, российские банкиры уверены, что контролируют ситуацию. “Вся эта шумиха по поводу кризиса в России похожа на искусственное нагнетание обстановки, – предполагает председатель Ассоциации российских банков Гарегин Тосунян. – Во-первых, невозврат составляет 4-7%. И это еще далеко от критического уровня. Во-вторых, у нас очень высокий порог оценки невозврата». В этом с банкирами солидарны и коллекторы. Тем не менее, по другим данным, невозврат по кредитам в России достигает 30-50%.

«Если посмотреть на процент невозврата в динамике развития сектора кредитования, то он начинает внушать опасения, – отмечает Андрей Сорокин из Ассоциации по развитию коллектор­ского бизнеса. – Во-первых, за последние два-три года очень сильно расширился объем кредитования сам по себе. В том числе и за счет продвижения скоринговых программ, способствующих увеличению его темпов роста. Во-вторых, мы должны при рассмотрении учитывать тот пакет неплатежей, который тянется с прошлого года. Динамика позволяет нам сделать вывод о том, что пока до критических отметок далеко».

Безусловно, объемы потребительского кредитования увеличились очень сильно и продолжают рост, а итоги прошлого года выглядят неутешительно. Однако в начале 2008 года эксперты отметили определенное снижение доли неплатежей. По мнению аналитиков, сложившаяся ситуация имеет и некоторые положительные моменты. Дело в том, что надвигающийся кредитный кризис активизирует работу бюро кредитных историй, создаваемых банками. «Верны прогнозы, согласно которым бюро кредитных историй заработают соответственно требованиям рынка через год-полтора», – считает Андрей Сорокин.

Невыплаты по кредитам становятся опасной тенденцией. Так считают не только в Министерстве финансов, но и в Центробанке. Не так давно ЦБ РФ опубликовал проект, в котором предписывает участникам кредитного рынка ужесточить контроль над сектором потребительского кредитования. Кроме того, ЦБ диктует высокие нормы резервирования. В проекте содержится предложение установить норму резервирования под непросроченные кредиты в размере 3%. Долги, просроченные менее чем на месяц, потребуют резервирования 5%. Задержка выплаты кредита на два месяца вынудит банк зарезервировать 20%, на три месяца – 50%, а более трех месяцев – 75% от вероятных убытков.

И, все же, банкиры утверждают, что оснований для паники нет. «Говорить о кризисе невозвратов пока нельзя, – отмечает председатель правления российского банка «Союз» Стюарт Лоусон. – Банковская розница в России только начинает развиваться. Конечно, некоторые банки могут пострадать. Но в целом по стране уровень задолженности по кредитам существенно ниже, чем в других странах со схожими экономическими условиями».

Особенности

национального

кредитования

Сейчас объем украинского рынка потребительского кредитования составляет, примерно, 15-18 млрд. грн., большая часть из которых выдана лицензированными банками. По данным НБУ, за прошлый год просроченная задолженность по кредитам выросла почти вдвое. Ведущие банкиры обеспокоены такой тенденцией. НБУ готовит новое постановление, с тем чтобы ограничить количество выдаваемых потребительских кредитов, в частности, путем предписания банкам обязательного информирования заемщика об эффективной процентной ставке по кредитам. Кроме того, сейчас в НБУ завершается работа над текстом еще одного постановления, нацеленного на ужесточение требований к формированию резервов под розничные кредиты.

В настоящий момент банки, в основном, скрывают уровень просроченных платежей, однако говорят об их росте. Представители большинства финучреждений утверждают, что проблемные активы не превышают 5% от объема их кредитных портфелей. Однако некоторые факты указывают на то, что этот показатель может достигать 15% и более. Если такая тенденция сохранится, то Украина может догнать по этому показателю Россию. Для Украины эта ситуация может быть очень опасной, так как ее инфраструктура кредитного рынка развита гораздо слабее. Коллекторские компании, занимающиеся сбором проблемных долгов, сейчас находятся лишь на стадии своего становления. Скорее всего, на украинском кредитном рынке их ждет большой успех: объемы выдачи потребительских кредитов в торговых точках зашкаливают, а заемщики не всегда могут адекватно рассчитать свои силы. С учетом агрессивной и порой безответственной политики, которую в последние год-полтора проводят финучреждения в сфере потребкредитования, увеличение объемов проблемной задолженности не вызывает удивления. Банки внедрили на потребительском кредитном рынке практику скоринговой оценки потенциальных заемщиков, однако практика западных банков показывает, что такой программы недостаточно. Во многих случаях кредиты предоставляются без справки о доходах, что еще больше увеличивает вероятность невозврата.

Финучреждения начали массовую выдачу кредитов в торговых точках, причем, эти «быстрые кредиты» часто весьма далеки от совершенства, так как для качественного прогнозирования необходимо иметь соответствующую базу данных о потенциальных заемщиках и их кредитных историях, но такие базы только начинают создаваться. Кроме того, не наработана практика централизации таких данных и совместного пользования ими.

В настоящее время на украинском рынке потребительского кредитования ведущие банки постоянно расширяют сеть точек выдачи кредитов и смягчают условия кредитования. Некоторые кредиторы недавно внедрили и такой продукт как кредит наличными.

Конкуренция между финучреждениями по скорости и простоте выдачи займа возрастает. Они стараются привлечь как можно большее количество клиентов и завоевать максимальную долю рынка. К сожалению, это соревнование всегда (или почти всегда) приводит к некорректному анализу предоставляемой заемщиками информации. Оценка рисков в процессе принятия решения о выдаче кредита не всегда находится на должном уровне, а сотрудники банка, непосредственно работающие с клиентами на местах, порой недостаточно подготовлены и лично заинтересованы в том, чтобы выдать как можно больше кредитов за меньший срок.

И, хотя банкиры утверждают, что требования к потенциальным заемщикам весьма строгие, а до 40% лиц, желающих оформить кредит, получают отказ, сегодняшние реалии доказывают, что управление рисками в украинских банках открывает широкий простор для совершенствования. У лидеров рынка потребительского кредитования в Украине объемы выдачи кредитов достигают десятков миллионов долларов в месяц. Дело в том, что банкиры полагаются не столько на скоринг, сколько на завышенные процентные ставки. В стоимость кредитов изначально закладываются риски неплатежей на уровне 10-15% (или даже больше). Банки декларируют ставки не выше 20%, но на деле – с учетом всех комиссий – заемщики платят порой до 60%, а иногда и более 100%. Укоренению этой порочной схемы отчасти способствуют торговые сети, предоставляющие кредиторам помещения и площади для работы в обмен на высокие комиссионные сборы. Некоторыми привилегиями пользуются также те финучреждения, в практике которых процент отказов клиентам в оформлении кредитов минимален.

Безответственные

заемщики

Пожалуй, главной причиной невозврата средств по потребительским кредитам следует назвать скрытую, не прозрачную для клиентов схему формирования цены кредита. К тому же, заемщики при оформлении кредита чаще руководствуются эмоциями, чем здравым смыслом, на что их в немалой степени провоцирует реклама, внедряя в сознание лозунги вроде «Пришел, увидел, купил!». Такие клиенты зачастую не знакомятся должным образом с условиями кредитных договоров, не могут критически оценить свою платежеспособность. Когда же истинный размер выплат по кредиту, которые они должны обеспечить, становится для них очевидным, то многие просто-напросто отказываются выполнять свои обязательства. Типичным явлением для представителей финучреждений, работающих в торговой сети, стали жалобы клиентов на то, что банки присылают им уведомления о наличии задолженности, в то время как заемщик считает, что он уже погасил свой долг в полном объеме. Причина этого в том, что сотрудники банков, работающие в торговых точках, скрывают от клиентов истинный размер выплат при оформлении кредита (это следствие политики финучреждений по сокрытию эффективной процентной ставки). Немаловажно и то, что кредитные работники зачастую не имеют достаточной квалификации и опыта.

Следующим фактором, способствующим росту невозврата по кредитам, является то, что потребительское кредитование ориентировано, прежде всего, на людей с уровнем дохода ниже среднего, зачастую не имеющих высшего образования, а также опыта взаимодействия с финансовыми институтами. Нужно также признать, что технологическая база среднестатистического украинского банка слишком слаба для обслуживания большого количества кредитов.

В банковской практике принято подразделять неплательщиков на четыре группы. Проще всего кредиторам работать с первыми двумя группами, куда входят те, кто либо забыл о своих обязательствах, либо временно не может их выполнять из-за ухудшения финансового состояния. Таким клиентам достаточно напоминания о долге или разъяснения о последствиях несвоевременных выплат. Проблемную категорию составляют и клиенты, надеющиеся, что кредиторы о них забудут либо неплатеж сойдет с рук. «Как правило, такие заемщики не знают об ответственности за просроченные долги, а, возможно, и потеряли или повредили приобретенные в кредит товары или недооценили стоимость кредита», – считает Станислав Шепель, начальник отдела по работе с проблемной задолженностью «Дельта Банка». При вмешательстве операторов по сбору долгов 80% таких проблемных кредитов заемщики возвращают достаточно быстро. Самой проблемной категорией являются мошенники. Расцвету махинаций с потребительскими кредитами способствует, прежде всего, то, что между банками не заключаются соглашения об обмене информацией о заемщиках. «С «молодыми» (до трех месяцев) невозвратами банки чаще всего работают самостоятельно и только средние (от трех месяцев до полутора лет) и старые кредиты передают третьей стороне (как правило, они продаются коллекторским агентствам)», – объясняет Роман Валесюк, заместитель председателя правления «Правэкс-Банка»

Наталия Викован, начальник отделения финансовых рисков «Дельта Банка», утверждает, что наиболее добросовестные плательщики – пенсионеры, а также жители маленьких городков и сел. Наибольшее же количество безответственных заемщиков проживает в крупных промышленных центрах. На первое место по количеству невозвратов вышла Донецкая область. Первенство с ней делят Харьковская и Киевская области, а также город Киев.

Итак, подводя итоги, можно с уверенностью утверждать, что ситуация на рынке потребительского кредитования в Украине зависит от многих факторов. Ее определяют и собственно банки, и их клиенты, и чиновники НБУ, и мировые тенденции. Только плодотворное сотрудничество игроков кредитного рынка, разумные самоограничения со стороны как финучреждений, так и заемщиков, а также грамотный анализ зарубежного опыта помогут Украине, если не избежать кризиса, то, по крайней мере, максимально нивелировать его последствия.

Андрей Мамонтов,
по материалам Herald Tribune, BusinessWeek, Guardian, «Взгляд», «Финансовый юрист», banker.com.ua, bin.com.ua

 
© агенство "Стандарт"